[151346136]

#gielda #nvda #nvidia
Najpierw moze porównajmy dwa stoki, Tesla i Nvidia
Wielu mowi, że Tesla jest mocno przewartościowana, że jest balonem. Sam tak uważam.
Ale porównajmy Teslę do Nvidii

TSLA / NVDA
Market cap 620B / 580B
Revenue 81.5B / 27B
Revenue growth y/y 51% / 0%
Earning 12.5B / 4.3B
Earning growth y/y 127% / -57%
PE TTM 54 / 132

Jeżeli TSLA jest przewartościowana to co powiedzieć o NVDA?
Podobny market cap, TRZY razy mniejsze przychody! Zero wzrostu przychodów rok do roku. TRZY razy mniejszy zysk! Zysk mniejszy o 57% rok do roku
To nawet nie jest już spółka growth, bo tego growth nie ma. Przychody flat, zysk spadl o ponad polowę. Wycena? PE = 132

Co do wyników kwartalnych i “beatu”, to prognozy były śmiesznie niskie, zresztą wszystko widać wyżej jak prezentują się wyniki NVDA

Nie tylko przychody są flat, ale inventories poszły w górę o 100%. Piękny wskaźnik dla spółki growth, rosnące inventory o 100%!

Mam pozycję short na NVDA, przez opcje, także ograniczona z gory strata.
Nie piszę tego, żeby zaklinać rzeczywistość, nie obrażam się na rynek. Takie są reguły gry.
Piszę to, żeby pokazać jak wyceniana jest NVDA, moze komuś się przyda

Jaki jest bull case? AI
Tylko tyle, AI, słowo klucz, słowo wytrych. Nawalili AI w earning call i tyle.
Ale poważnie, to NVDA jest praktycznie monopolistą jeżeli chodzi o sprzęt (GPU) AI, 70-80% rynku
Cieżko obecnie wycenić jak sprawa AI się potoczy. Potencjalnie to moze być rewolucja na miarę internetu, czy wynalezienie elektryczności.
Ciężko też ocenić jak NVDA moze na tym zyskać i jak szybko.
Wtrącę tylko casus Cisco i początków internetu i bańki internetowej

Narracja na AI jest potężnie mocna I jak widać historycznie ekstremalna wycena nie ma obecnie znaczenia.

[151346136]

@151346136:

[KrowkaAtomowka]

@151346136: jako kontre podam Ci przyklad moderny w czasie pandemi i wzrost akcji zanim cos zarobila na szczepionce, takze duze znaczenie ma sentyment rynkowy.

[appmstt]

Potencjalnie to moze być rewolucja na miarę internetu, czy wynalezienie elektryczności.

@151346136: Wszyscy się podniecają tym AI a dla zwykłych ludzi to nie widzę w tym jakiejś rewolucji. (Kanapek do pracy nie zrobi, dziecka nie przypilnuje) Musiało by to wynależć lek na raka, albo produkować reaktory fuzyjne. Rynek sztuki np- jest już tyle wszystkiego , że nawet jakby już nic nowego nie powstało to przeciętny człowiek do końca życia ma co

[MarteenVaanThomm]

@151346136: głupotą jest porównywanie się do roku, który był wyjątkowy i specyficzny pod każdym względem (krypto, górnicy, skalperzy) i wyciąganie wniosków, że jest gorsza dynamika. I w drugą stronę - jeśli spółka X w tym roku wraca do poziomów precovidowych to wg ciebie jest to realny wzrost i dobra dynamika? ( ͡° ͜ʖ ͡°) Ostatnie dwa lata to żaden benchmark

[eklektyczny]

@appmstt: napiszę ci raport, opinie, historię, opowieść, wyklucza jakieś pojedyncze zawody z którymi to jest związane, możliwe, że z tym są skorelowane przyszłe wzrosty. Dodatkowo jak coś puchnie, to mało kto się zastanawia czemu tylko płynąć z falą jak najdłużej.

[151346136]

@appmstt: internet mial byc tylko lepszym faxem
https://youtu.be/8tCC9yxUIdw

A elektrycznosc miala byc tylko zastapieniem swieczki przez żarówkę

nie mówię, że AI będzie rewolucją, ale tego nie wykluczam
A jak bardzo zmieni to świat? Historia pokazuje, że nie da się tego przewidzieć
I trywializowanie o kanapkach jest po prostu głupie

[picasssss1]

@151346136: wyschnie źródełko darmowych drukowanych dolarów to to wszystko #!$%@? ( ͡° ͜ʖ ͡°)

[151346136]

@MarteenVaanThomm: dalem Ci wykres zebys mogl sobie porownac cene akcji, EPS i PE na szerszym zakresie.
Porownaj sobie do czego chcesz

roku, który był wyjątkowy i specyficzny pod każdym względem

@MarteenVaanThomm: jednak spolki high growth rosną jezeli chodzi o przychody rok do roku nawet w porownaniu do tego wyjatkowego roku
Podalem przyklad Tesli, bo ma podobny MCap i kazdy ja zna
Ale wez sobie inne 10 stokow high growth i

[151346136]

wyschnie źródełko darmowych drukowanych dolarów to to wszystko #!$%@?

@picasssss1: to jest mój największy błąd ostatniego roku
mocno niedoszacowywuje ile jeszcze jest nadmiarowej płynności na rynku
Caly czas pompuja smieciuchy i meme stoki
Caly czas wyceny nie maja znaczenia
Caly czas buzzwordy powoduja wzrosty 15% na 500B stoku

Rynek cały czas pływa w trylionach pocovidowej płynności
Stopy procentowe nie mają tu znaczenia
QT jest za małe

[picasssss1]

@151346136: jest ale do czasu, nie da się przeskoczyć ekonomii lub próbować napisać jej na nowo.

[151346136]

@151346136

[DJ007]

mocno niedoszacowywuje ile jeszcze jest nadmiarowej płynności na rynku

@151346136: IMO w przypadku pojedynczych spółek nadmiarowa płynność nie ma tak istotnego znaczenia jak w przypadku całych indeksów i sektorów. Pompy na walorach mogą być wynikiem odpływów z jednej "grzanki" na drugą. Jak na dany papier robi się "lejek" z forsy to efektem zawsze będzie wyciskanie w górę, choć w sumie jeśli grasz spadki na nabytych na opcjach, to w zasadzie wywalone.